沪深两市放量上涨 沪指涨2%创15个月新高

沪深两市放量上涨，截至收盘，沪指涨2.01%，报3152.81点，深成指涨1.33%，报12433.26点，创业板指涨1.57%，报2462.56点。两市成交额连续第二个交易日突破万亿元。

盘面上，券商板块大涨近8%，中信证券、中信建投等10余只券商股涨停，煤炭板块涨超5%，保险、旅游、多元金融、银行、互联网金融等板块涨幅均超2.5%。

截止15:00，北向资金净流入155.00亿元，沪股通净流入91.81亿元，深股通净流入63.19亿元。

银河证券策略分析师曾万平发文称，7月市场的风格会更均衡，不会是6月成长股一枝独秀的比较极端的风格。从大类资产看，高端白酒、医药医疗和科技等少部分优质公司的估值并不比黄金、深圳房价和理财产品(信托暴雷)更高。论成长性和稳定性，优质公司有更好的未来。对于绝对收益投资者，可以配置股息率高+稳定的蓝筹公司。

安信策略陈果发文称，当前背景是全球流动性泛滥且近期看不到明显收紧，中国经济数据持续超预期，且市场可预期未来一年中国经济与企业盈利同比增速将走向高增长，这是A股“复苏牛”逻辑，这也是全面牛市逻辑。即使全面牛市，也依然是有主线，A股的主线科技医药消费并没有被根本动摇，除非牛市结束，那需要出现流动性显著收紧或者外部极端事件。在低估值板块完成合理补涨之后，在中美科技战担忧趋缓后，市场会回归到成长主线。

中信证券海外策略首席分析师杨灵修发文称，7月2日港股大涨，恒生指数突破25000点。从资金流向看，近期外资增配中国资产趋势明显。历史上，每次金融市场动荡后，虽然美联储宽松，短期资金回流美国，美元短期走强，但之后会看到(大致滞后3个月)资金将逐渐增配新兴市场。进入下半年，增量资金持续入场下，新经济“龙头”当然具备长期投资价值，但增量资金的选择料更趋于平衡，预计“传统经济”蓝筹的性价比会明显提升。

中金公司提示下半年农业投资主线：1)精选养殖头部企业，养猪股本年业绩大幅释放较为确定。但当前市场更多聚焦自下而上角度，同时拥有低成本和高产能预期的企业将享有成长性溢价;2)养殖后周期投资窗口开启，动物疫苗企业业绩拐点已现，当下即是投资窗口;饲料企业因介入养猪业务，后周期属性已相对较弱，但水产饲料赛道较好，可重点关注;3)制种板块正走出低谷，转基因提供破局机会，短期业绩贡献有限，长期变革空间已打开。

关键词： 沪深两市 上涨